Hotelimmobilie Aachen

Fondsdaten

Investmentobjekt

Bei dem 3-Sterne-Hotel, das auf Geschäftskunden ausgelegt ist, handelt es sich um einen Neubau. Insgesamt verfügt das Hotel über 164 Gästezimmer, einen Fitnessraum, einen Rezeptions- und Gastronomiebereich, zwei kombinierbare Tagungsräume und 52 Parkplätze in der Tiefgarage sowie überdachte Außenstellplätze.

Die Marke „Hampton by Hilton“ gehört zum derzeit weltweit zweitgrößten Hotelkonzern Hilton Worldwide und stellt mit über 220.000 Zimmern in über 2.200 Häusern weltweit das Gros der Zimmer der Gruppe bereit.

Mehr Informationen

Pächter

Der 20 Jahre laufende feste Pachtvertrag mit dem Hotelpächter tristar GmbH, Berlin mit einem sehr guten Bonitätsindex von 184 (Wirtschaftsauskunftei Creditreform) bietet langfristig eine hohe Planungssicherheit. Tristar ist ein aufstrebendes Hotelunternehmen, das zurzeit vier Hotels in Deutschland  betreibt. Weitere sieben Hotels sind im Bau und elf Hotels sind in der Genehmigungsphase (Lizenzen und Pachtverträge vorhanden). Die insgesamt 22 Hotels verteilen sich auf die vier Marken  Holiday Inn, Holiday Inn Express, Hampton by Hilton und Hotel Indigo. Weitere Hotels sind in Planung.

Unternehmenszahlen

• 310 Mitarbeiter
• 1.502 Zimmer
• 2.200 Betten
• 18 Mio € Umsatz (Netto 2017)
• 1,9 Mio. € EBITDA 2017

Aufgaben des Pächters

• Unterstützung bei Standortwahl & Standortanalyse
• Durchführung der Vertragsverhandlungen
• Planung des Innendesigns, Begleitung der Bauphase, Entwicklung der Strategie
• Kostensicherheit
• Hotelbetrieb
• Übernahme des Betreiberrisikos

Franchise-Partner

Mehr Informationen

Standort

Aachen ist mit gut 250.000 Einwohner die größte Stadt im Dreiländereck Deutschland-Belgien-Niederlande. Aachen ist gut an das deutsche Autobahnnetz angeschlossen und liegt verkehrsgünstig zu den Flughäfen Düsseldorf und Köln/Bonn. Vom Hauptbahnhof fahren stündlich ICEs in weniger als 3 Stunden nach Paris. Der Makrostandort  Aachen/Eifel erfreut sich bei Touristen einer anhaltend hohen Nachfrage und Beliebtheit, was sich in stetig steigenden Übernachtungszahlen widerspiegelt.

Das Hotel befindet sich auf dem Gelände des ehemaligen Fußballstadions „Alter Tivoli“ in Innenstadtrandlage. An diesem Mikrostandort befindet sich in unmittelbarer Nähe das Fußballstadion „Tivoli“, das Reitgelände des „CHIO“ sowie das „Eurogress“-Konferenzzentrum. Das Stadtzentrum befindet sich in etwa 1,5 km Entfernung, der Hauptbahnhof Aachen in rd. 3 km bzw. etwa 5 Fahrminuten. Die Verkehrsanbindung an einer der zwei – stark befahrenen – Haupteinfallstraßen ist sehr gut, die Anbindung an den ÖPNV über eine fußläufig zu erreichende Bushaltestelle gegeben.

Mehr Informationen

Fondsprofil

Stärken

• Erfahrener Anbieter mit positivem Leistungsausweis und Nischenexpertise
• Starke Hotelmarke mit hoher Strahlkraft (“Hampton by Hilton”)
• Seriöser Hotelbetreiber mit sehr guter Bonität

Schwächen

• Spezialimmobilie mit eingeschränkter Drittnutzungsmöglichkeit, dadurch erschwerte Neuvermietung bzw. Veräußerung
• Keine Risikomischung (1 Objekt / 1 Mieter)
• Lage an B-Standort mit ggf. eingeschränktem Transaktionsvolumen

Chancen

• Strategisch gut gelegenes Hotel in einer Gegend mit einem starken touristischen und technologischen Dienstleistungsangebot
• Neubauobjekt mit einer attraktiven und modernen Fassade
• Pachtvertrag läuft 8 Jahren länger als die Fondslaufzeit

Risiken

• Darlehen und Zinsbindung kürzer als Fondslaufzeit
• Wachsende Konkurrenzsituation für 3-Sterne Hotels am
  Standort
• Auf Ebene der Objektgesellschaft steht der Leverage bei 49%

Risiko-Score

Die Risikoklassen A++ und A+ sind für Anleger mit einer geringen Risikotoleranz geeignet. Bei den Risikoklassen A und B handelt es sich um Investitionen, die von den Anlegern bereits eine moderate Risikofähigkeit erfordern. Fonds der Risikoklasse C richten sich an risikofreudigere Anleger, die einen dynamischen Investmentansatz verfolgen. Investments mit den Risikoklassen D und E werden auf unserer Plattform nicht angeboten, da diese Angebote aus unserer Sicht für die meisten Privatanleger nicht angemessen sind.

Der aktuelle Hotelfonds von Dr. Peters GmbH & Co. KG wurde mit der Risikoklasse A bewertet. Obwohl es sich hier um einen nicht diversifzierten 1-Objektfonds handelt, fällt die Risikoeinschätzung vergleichsweise moderat aus. Dies erklärt sich durch die ausgewiesene Erfahrung des Managers im Segment der Hotelimmobilien sowie einem gesicherten Mietverhältnis aufgrund des langfristigen Pachvertrags und der guten Bonität des Ankermieters.

Transparenz-Score

Das Transparenz-Score gibt Aufschluss über die Vollständigkeit der vom Produktanbieter zur Verfügung gestellten Informationen, die für die Erstellung des Risiko-Scores notwendig sind. In diesem Fall lagen sämtliche für das Risiko-Scoring (bestehend aus 77 Parametern) notwendige Informationen vor. Diese Transparenz ermöglicht somit eine realistische Einschätzung der Risikoeigenschaften dieses Investments.

Weitere Erklärungen zum Risikoprofil sowie eine Einschätzung des Fonds durch einen unabhängigen Experten finden Sie hier. 

Fondsstruktur

Über Capital Pioneers erhalten Sie ausschließlich eine Beteiligung als Treuhandkommanditist/in.

Kapitalstruktur

Der jüngste Nettoinventarwert gemäß §297 Abs. 2 KAGB zum 31.12.2017 beträgt bei Einbeziehung der vorliegenden Platzierungsgarantie €9.432.585,07. 

Anbieter

Das Unternehmen mit den Standorten Dortmund (Haupsitz) sowie Hamburg gehört zu den ältesten und größten inhabergeführten Initiatoren geschlossener Fonds in Deutschland. Die Dr. Peters Holding GmbH, eine klassische Finanz- und Management Holding, verantwortet die Unternehmensentwicklung und die strategische Steuerung der Tochterunternehmen.

Die Dr. Peters Group blickt auf 40 Jahre Emissionserfahrung  zurück. Seit nunmehr 1975 konzipiert, platziert und verwaltet die Dr. Peters Group Sachwertanlagen. Bereits im Jahre 1977 wurde die erste Hotelimmobilie als Beteiligungsmodell aufgelegt. Insgesamt hat die Dr. Peters Group in 20 Hotels mit einem verwalteten Vermögen von rund €160 Millionen investiert. 

“Das Hotel kann in Kombination der lokalen Marktentwicklung, seiner Lage & Ausstattung sowie der weltweit bekannten und erfolgreichen Betreibermarke eine nachhaltige Akzeptanz bei Reisenden erhalten.” - Christian Kapfinger, Geschäftsführer IfBA